الديون في تونغا

تكوّن الدين العام التونغي في 31 مارس 2026 من 309.9 مليون دولار من الدين الخارجي و89.4 مليون دولار من الدين المحلي. واحتفظ الدائنون متعددو الأطراف بنسبة 65.1% من الدين الخارجي، والصين إكسيم بنسبة 34.9%. وبلغت خدمة الدين 23.9 مليون دولار في الربع الأول من السنة المالية 2025/26، وشكل الدين الخارجي 97.4% منها. ولم يُبلغ عن متأخرات في المدفوعات الخارجية أو المحلية. وبلغت الضمانات العامة 15.1 مليون دولار لخمس شركات خاصة، وتأثر التحصيل بإجراءات قانونية. وأعادت الحكومة إقراض 27.1 مليون دولار، أي ما يعادل 1.6% من الناتج المحلي الإجمالي، وتأخر سداد 17.6 مليون دولار من تلك القروض، منها 17.1 مليون دولار مرتبطة بمقترضين من القطاع الخاص في منطقة الأعمال المركزية في نوكوالوفا و0.5 مليون دولار مرتبطة بمؤسسات عامة. وكانت الحكومة تتواصل مع المقترضين بشأن السداد. وشكل الدين بالعملات الأجنبية 77.7% من إجمالي الدين العام. وبلغ متوسط سعر الفائدة المرجح 1.4% إجمالًا، و1.2% على الدين الخارجي، و2.4% على الدين المحلي؛ وكان كل الدين العام بسعر فائدة ثابت. وصنف صندوق النقد الدولي والبنك الدولي مخاطر تعرض تونغا لضائقة الدين بأنها مرتفعة، رغم بقاء المستوى الحالي ضمن حدود الاستدامة التي وضعاها. ومن دون منح إضافية، قد تتجاوز النسب الحالية للقيمة الحالية للدين الخارجي إلى الناتج المحلي الإجمالي وللدين العام إلى الناتج المحلي الإجمالي 55% و70% على التوالي ابتداءً من السنة المالية 2035. وقد تزيد صدمات الكوارث الوضع سوءًا. وتحد السياسة الحالية الاقتراض الخارجي الجديد غير الميسر وتفضل المنح والتمويل الميسر والضمانات الحذرة والاستخدام المتأني للسوق المحلية. ومن المقرر استمرار أقساط السداد المرتبطة بالصين لمشروع منطقة الأعمال المركزية في نوكوالوفا حتى السنة المالية 2029 ولمشروع تحسين الطرق حتى السنة المالية 2030. ومن المقرر خدمة المبالغ الصينية المؤجلة بموجب مبادرة تعليق خدمة الدين حتى مارس 2027. وتتولى وزارة المالية وشعبة الإطار المالي وقسم إدارة الدين مسائل الدين العام. ويشرف بنك الاحتياطي الوطني التونغي (NRBT) على البنوك والمؤسسات المالية غير المصرفية. ويقدم بنك التنمية التونغي (TDB) والبنوك المرخصة والمؤسسات المالية غير المصرفية المرخصة ائتمانًا رسميًا. وتشمل منتجات TDB قروض الإسكان والشخصية والتجارية والزراعية والصيد والتمويل الأصغر والتعليم والصناديق التي تديرها الحكومة. وتتطلب الطلبات عادة وثائق داعمة. وتتراوح أسعار TDB المعتادة بين 8% و13% تقريبًا، على أساس سعر متغير أو رصيد متناقص، لكن السعر والرسوم الدقيقين يعتمدان على المنتج. وتتراوح مدد القروض المعتادة من سنة إلى 12 سنة لقروض الأعمال، ومن سنة إلى 20 سنة للإسكان، ومن سنة إلى ثلاث سنوات للقروض الشخصية، ومن سنة إلى سنتين للتمويل الأصغر. وتتطلب بعض المنتجات مساهمة ذاتية لا تقل عن 25%. ويحدد منتج إسكان لدى TDB سعرًا يبدأ من 8% ودفعة أولى لا تقل عن 10% وحدًا أقصى للمدة يبلغ 12 سنة ورهنًا أو أصولًا أخرى وسجلًا ائتمانيًا جيدًا وحق إيجار لمدة 20 سنة على الأقل؛ وتشمل الأهلية أيضًا أن يكون مقدم الطلب مواطنًا تونغيًا أو مقيمًا. وعادة لا تتجاوز الاستقطاعات من الراتب 50%، ويشترط مثال لقرض مركبة أن يكون المقترض قد بلغ 18 عامًا ومقيمًا في تونغا وجديرًا ائتمانيًا وقادرًا على تقديم ضمان مقبول. وقد تستغرق الموافقة الشخصية من يومين إلى ثلاثة أيام، بينما قد يستغرق القرض محدد الأجل نحو أسبوع إلى أسبوعين. ويتطلب الإقراض الحكومي من الباطن اتفاقية قرض فرعي مع وزارة المالية ومكتب النائب العام. وقد تحدد الاتفاقية الضمان والفائدة وفترة السماح والاستحقاق والرسوم، ولا يجوز استخدام الأموال إلا للغرض المحدد. ويقدم المقترضون تقارير دورية أو مدققة، وقد يُرفض الطلب عند وجود متأخرات ضريبية أو ديون حكومية. ويقتصر الإقراض الحكومي من الباطن عمومًا على 20% من الدين العام ما لم يمنح مجلس الوزراء استثناءً. ويقدم مقرضو الأموال المرخصون قناة اقتراض رسمية أخرى، بما في ذلك السيولة القصيرة الأجل في المناطق الريفية والنائية. وسجل NRBT وجود 135 مقرض أموال مرخصًا في السنة المالية 2024/25: 23 من الفئة A و56 من الفئة B و56 من الفئة C. ويتطلب قانون مقرضي الأموال لعام 2018 ترخيصًا واتفاقًا مكتوبًا يتضمن الشروط المطلوبة وتوقيعات وتسليم نسخة قبل صرف الأموال. ولا يكون الاتفاق المبرم بعد بدء نفاذ القانون مع مقرض أموال غير مرخص قابلًا للتنفيذ. ويحدد سعر السياسة لدى NRBT معدل النسبة السنوية المنطبق، ويحدد البنك الحد الأقصى للفوائد ورسوم التأخير. وتُحسب الفائدة على الرصيد المتناقص مع تركيب شهري. ولا تُسترد عمومًا الفوائد والرسوم التي تتجاوز المبلغ المسموح به بما يتجاوز أصل الدين، إلا إذا قررت المحكمة خلاف ذلك. ويجب أن تعكس الضمانات القيمة السوقية الحالية، ويعود أي فائض إلى المقترض. ويحق للمقترضين تلقي كشوف شهرية وطلب نسخ من السجلات واستلام إيصالات. وعلى المقرضين الاحتفاظ بالسجلات سبع سنوات، ولا يجوز لهم استخدام المضايقة أو التخويف. ومؤسسة التمويل الأصغر المرخصة الوحيدة في تونغا هي SPBD. وتقع الاتحادات الائتمانية والجمعيات التعاونية وصناديق التقاعد والقروض المقدمة للأعضاء أو الموظفين خارج نطاق قانون مقرضي الأموال. وتشكل نوادي الادخار وائتمان المتاجر والبيع بالتقسيط قنوات إضافية غير رسمية أو غير منظمة، ولذلك تختلف شروطها التعاقدية والحماية فيها. وبلغ نمو الائتمان 13.4% في السنة المالية 2025، مع ارتفاع إقراض الأعمال 22.9% وإقراض الأسر 4.1%. وارتفعت نسبة القروض المتعثرة في القطاع المصرفي من 11.2% في يونيو 2024 إلى 14.2% في يونيو 2025. ويراقب NRBT استراتيجيات معالجة القروض لدى البنوك ويلزمها بالإفصاح عن أسعار الفائدة والرسوم. وعالج شكاوى تتعلق ببنك واحد ومؤسستين غير مصرفيتين في السنة المالية 2024/25. وكان من شأن مشروع قانون سجل الائتمان الوطني لعام 2026 أن يجعل NRBT يدير سجلًا للمقرضين المرخصين. وكان من المقترح أن تشمل البيانات تفاصيل الهوية والطلبات والحسابات وسجل السداد والتعثر وحالة محصلي الديون، بموافقة المقترض المسبقة. وكان من المقرر أن ينتهي التشاور في 15 مايو 2026؛ ولم يثبت البحث صدور القانون أو بدء تشغيله حاليًا. ولا يوجد في المصادر الحالية التي جرت مراجعتها تشريع عام للإفلاس في تونغا، كما لم يثبت وجود برنامج شامل لتخفيف الديون الخاصة أو للاستشارات بشأنها. وقد يحتاج الشخص الذي يواجه صعوبة في السداد إلى التفاوض مع المقرض على معالجة القرض. ويجوز للدائن الحاصل على حكم أن يطلب اقتطاعًا من الأجر بموجب المادة 5(2)(b) من قانون المحكمة العليا، مع مراعاة حماية الأجر بحسب الحالة. وسجل حكم لمحكمة الأراضي عام 2020 أمرًا بصافي 1,500 دولار تونغي كل أسبوعين، لكن لم يثبت وجود حد عام للدخل المحمي وقد يستمر التنفيذ المتكرر. وبالنسبة للشركات، يمكن للدائن توجيه مطالبة قانونية بسداد دين مستحق يبلغ الحد المقرر أو يزيد عليه. وتملك الشركة عمومًا 15 يوم عمل لسداد الدين أو تسويته أو ضمانه، ويمكنها طلب إلغاء المطالبة خلال 10 أيام عمل. وقد يؤدي عدم الامتثال إلى افتراض عجز الشركة عن الدفع، بما قد يفضي إلى تصفيتها قضائيًا أو تعيين حارس قضائي أو ترتيب تسوية. وتُعامل المطالبات المضمونة وغير المضمونة على نحو مختلف، ويتحمل الدائن تكاليف المطالبة غير المضمونة. ولم تُحدد في المصادر التي جرت مراجعتها رسوم المحاكم والتصفية.